Via Metal Miner
Con un nuevo gobierno a raÃz de las recientes elecciones generales, las empresas siderúrgicas de la India están nuevamente solicitando la imposición de más aranceles a la importación y otras medidas para frenar las importaciones baratas de acero de China.
La India terminó siendo un importador neto de acero durante el perÃodo de abril a marzo de 2024. Según datos provisionales del gobierno, esta tendencia ha persistido, con las importaciones de acero acabado alcanzando un máximo de cinco años en abril y mayo. Tras las renovadas demandas de restricciones a la importación, los rumores indican que los ministerios de acero y comercio de la India ya están en conversaciones para resolver este espinoso problema.
Las importaciones baratas que inundan los mercados indios, junto con la táctica similar de China de inundar los mercados europeos y africanos con acero barato, han comenzado a impactar negativamente en las exportaciones de acero de la India. Esto se suma a las crÃticas recibidas por paÃses como TurquÃa e Indonesia.
Según este informe, debido a la presión sobre los precios del acero, el precio de la bobina laminada en caliente fabricada en China cayó a 520 dólares por tonelada desde 525 dólares por tonelada en una semana. En comparación, los precios de exportación del acero indio oscilaban entre 650 y 660 dólares por tonelada, y no es difÃcil ver el problema. Las exportaciones de acero de la India en mayo de 2024 totalizaron 0,5 MT. Según datos provisionales de BigMint, una firma de investigación de mercado y consultorÃa, esto marca una disminución de casi el 25% respecto a los aproximadamente 0,66 MT exportados en abril.
Aunque las exportaciones son motivo de preocupación, lo que resulta aún más angustiante para las empresas siderúrgicas de la India es la inundación del mercado interno con acero chino. Según Ranjan Dhar, Director y Vicepresidente de Ventas y Marketing de ArcelorMittal Nippon Steel India, las autoridades indias necesitan implementar "varias medidas" para controlar las crecientes importaciones de acero de China y otras fuentes indirectas como Vietnam.
Según Dhar, el consumo mundial de acero habÃa disminuido. Al mismo tiempo, la demanda de acero chino dentro de China también habÃa disminuido debido a las preocupaciones económicas y la crisis inmobiliaria. Por lo tanto, los excedentes habÃan creado un exceso de oferta global. Según él, las empresas siderúrgicas chinas a veces vendÃan acero a precios incluso inferiores a los costos de producción. Obtén actualizaciones cruciales sobre los precios del acero y las noticias de la industria siderúrgica directamente en tu bandeja de entrada con el boletÃn semanal de boletÃn semanal de MetalMiner.
En 2022, China exportó entre 65 y 68 MT de acero. Sin embargo, exportó aproximadamente 85 MT en 2023 a pesar de la demanda interna deprimida.
Un informe del Ministerio de Acero de la India indicó que el valor de las exportaciones de acero chino a la India en abril de 2024 fue de 434,01 millones de dólares en comparación con los 391,67 millones de dólares en marzo. Durante estos dos meses, la India importó 1,1 millones de toneladas métricas de acero acabado, un aumento del 19,8% en comparación con el mismo perÃodo del año anterior.
Mientras tanto, la débil demanda global y la disminución de los costos de los insumos continúan ejerciendo presión sobre los precios del acero. Como resultado, las empresas siderúrgicas de la India están priorizando la demanda interna, especialmente porque las exportaciones siguen siendo una opción menos rentable. Si bien la competitividad de precios en el oeste de Asia y el sudeste asiático representa desafÃos, la situación en Europa sigue empeorando debido a la débil demanda y las estrictas condiciones regulatorias. Por su parte, Dhar aboga también por restablecer el arancel aduanero básico (BCD) sobre las importaciones de acero al 12,5%, un aumento significativo respecto al 7,5% actual.
Un reciente informe de Moody's sugiere que la creciente demanda de acero en la India y la próxima expansión en la producción de acero por parte de empresas privadas podrÃan situarla por encima de China en la guerra del acero en curso. La agencia de calificación recientemente llevó a cabo un análisis exhaustivo, comparando ambos paÃses en cuanto a perspectivas de demanda, dinámicas de mercado y ventajas de recursos.
Según el informe, se espera que la demanda de acero de la India crezca entre un 5 y un 7% en los próximos 12-18 meses. Este crecimiento se mantiene impulsado por un sólido crecimiento económico y poblacional, una rápida industrialización y urbanización, y polÃticas gubernamentales favorables. En contraste, proyecta que la demanda de acero de China disminuirá ligeramente debido a un mercado inmobiliario lento y un menor crecimiento económico.
Recientemente, la India anunció su objetivo de duplicar su capacidad de acero bruto a 300 millones de toneladas para 2030 bajo su polÃtica nacional de acero. Además, empresas siderúrgicas como Tata Steel continúan invirtiendo fuertemente para expandir sus capacidades. Además, Moody's pronostica que el exceso de capacidad de China y el renovado crecimiento de la capacidad de la India ejercerán presión a la baja sobre los precios del acero en los próximos dÃas.
Por Sohrab Darabshaw
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